7 najčastejších chýb vo finančnom riadení, ktoré stoja firmy tisíce eur

Prejdime si preto sedem chýb v riadení financií, ktoré najčastejšie vidíme v praxi malých a stredných podnikov. Podrobne sme sa nimi zaoberali na samostatnom webinári, tento článok sumarizuje jeho hlavné body.

1. Nedostatočné riadenie ziskovosti a marží

„Makáme celý rok, ale na konci máme menší zisk, ako sme čakali.“‎‎ ‎ Jedna z najčastejších viet, ktoré v praxi počúvame.

Prvou chybou je pozerať sa len na jedno finálne číslo. Aj to v horšom prípade len raz či dvakrát ročne. Treba rozumieť tomu, ako sa zisk tvorí - postupne, v niekoľkých stupňoch: hrubý zisk, prevádzkový zisk a následne čistý zisk. Problém môže vzniknúť na každej z týchto úrovní.

• Hrubý zisk = tržby mínus variabilné náklady
• Prevádzkový zisk = hrubý zisk mínus prevádzkové náklady
• Čistý zisk = prevádzkový zisk mínus dane a finančné náklady

Je nutné vedieť identifikovať, na ktorom stupni vzniká problém, pretože riešenie sa v každom stupni líši.

Máte ziskovosť svojej firmy pod kontrolou?

Videolekcia pre majiteľov a manažérov malých a stredných podnikov Viac...

So ziskovosťou úzko súvisí riadenie marží. Jedna z najčastejších chýb je, že firmy nevedia, či sú ich marže dostatočné. Na prvý pohľad môže 35–40 % vyzerať dobre, ale v kontexte fixných prevádzkových nákladov môže byť takáto marža úplne nedostatočná.

Firmy tiež často neriadia zľavy ani cenotvorbu.

Príklad z praxe

Opakovane sa stretávame s tým, že:

• marže sa riadia pocitovo, nie dátovo,
• ceny len reagujú na konkurenciu, nie na požadovanú maržu,
• zľavy sa poskytujú bez prepočtu dopadu na hrubý zisk (niekedy ho takmer celý skonzumujú),
• nesleduje sa maržovosť podľa produktov, kategórií či distribučných kanálov,
• variabilné náklady nie sú správne priraďované k produktom.

Riešenie

2. Neefektívne fixné náklady

Fixné náklady prirodzene rastú spolu s firmou - nové priestory, ľudia, marketing, softvéry. Problém však nastáva, keď rastú rýchlejšie ako tržby, resp. hrubý zisk.

Príklad z praxe

V mnohých firmách sa opakuje rovnaký scenár:

• postupné zvyšovanie režijných nákladov, ktoré nie sú pravidelne prehodnocované,
• naberanie nových ľudí bez prepočtu návratnosti alebo dopadu na produktivitu,
• nepozornosť pri zvyšovaní cien energií, nájmov či iných služieb,
• neefektívne alokovanie réžie, náklady sa nepriraďujú ku konkrétnym aktivitám alebo biznis líniám.

Ako pripraviť firemný finančný plán na rok 2026: Masterclass

Kurz zložený z 5 videolekcií, praktického vzoru plánu a konzultácie Viac...

Fixné náklady musia „pracovať“, zarobiť si na seba a rásť pomalšie ako hrubá marža / hrubý zisk. Inak sa stávajú tichým zabijakom ziskovosti.

Riešenie

3. Nesprávne kalkulované náklady a ceny

Jedna z najčastejších a najdrahších chýb.

Veľa firiem netuší, koľko ich stojí vyrobenie produktu alebo poskytnutie služby. Ceny určujú pocitovo, podľa konkurencie alebo odhadov. Následne potom vyrábajú alebo poskytujú služby so stratou.

V praxi často vidíme tie isté problémy:

Služby

• nezapočítaná mzda majiteľa,
• nereálne odhadnutá kapacita zamestnancov,
• ignorovanie neproduktívneho času (školenia, dovolenky, tvorba ponúk),
• nepresne vyčíslená prevádzková réžia,
• podcenené náklady na obchod a akvizičné aktivity (príprava ponúk, stretnutia)

Výroba

• nesprávne rozpočítaná výrobná réžia, firma nepracuje s informáciami o nákladoch na jednotlivé stroje či operácie,
• nepresné normy a nezahrnutie nákladov na odpad alebo nekvalitu,
• ignorovanie nákladov nevyužitej kapacity,
• nepresné rozlíšenie a sledovanie fixných a variabilných nákladov,
• nepresné kalkulácie pri zákazkách „na mieru“

Výsledkom týchto chýb sú niektoré produkty alebo služby predávané pod cenu, ilúzia ziskovosti, problémy s likviditou. Bez presných kalkulácií firma riskuje stratu na každom predanom kuse.

Riešenie

4. Zisk nerovná sa cash-flow

Firma môže byť na papieri v zisku, ale zároveň nemať peniaze na účte. Stáva sa to častejšie, než si mnohí myslia.

Príklad z praxe

Hotovosť je pritom niečo ako krv firmy.

Zisk vám dáva pocit bezpečia, ale cash-flow vám dáva reálnu schopnosť prežiť, platiť ľudí, investovať a rásť.

Ideálne je, ak firmy plánujú svoj cash-flow priebežne na 4 až 13 týždňov dopredu.

Blog: Ako pripraviť finančný plán a mať financie firmy pod kontrolou

Blog Renáty Kiselicovej Viac...

Okrem problémov so splatnosťou faktúr sú často príčinami problémov s cash-flow:

• príliš vysoké zásoby,
• neefektívny proces vymáhania pohľadávok,
• príliš rýchle platenie záväzkov,
• investície bez zabezpečenia potrebných zdrojov financovania alebo bez prepočtu ich návratnosti.

Riadenie pohľadávok, záväzkov a zásob je preto rovnako dôležité ako dosahovanie zisku.

Riešenie

5. Chýbajúce dlhodobé finančné plánovanie

Jednou z najväčších rezerv malých a stredných firiem je absencia stratégie. Fungujú „zo dňa na deň“ alebo „z kvartálu na kvartál“.

Chýba im jasný plán na 3–5 rokov, ktorý odpovie na základné otázky:

• Kam smeruje firma? (Čo robiť a čo nerobiť)
• Aké investície sú potrebné? (Plán investícií)
• Aká je návratnosť plánovaných investícií?
• Ako ich budeme financovať? (Plán financovania)
• Aké riziká môžeme očakávať? (Riadenie rizík)
• Koľko vlastného a koľko cudzieho kapitálu je zdravé?

Príklady z praxe

Firmy, ktoré neplánujú dlhodobo, robia často nesprávne rozhodnutia.

6. Slabý reporting a chýbajúce dáta

Bez spoľahlivých dát je aj najlepší manažér len v hmle. Prvým a základným zdrojom informácií sú pritom dáta z účtovníctva. Lenže ak je účtovníctvo nastavené len „pre daňový úrad“, podnikateľ nevidí skutočný stav firmy.

Príklad z praxe

Najčastejšie problémy v reportingu:

• neexistuje jasná sada ukazovateľov (napr. EBITDA, pridaná hodnota, marže, DSO/DPO/DIO, cash conversion cycle, DSCR, využitie kapacít),
• účtovníctvo je prispôsobené daňovým potrebám, nie pre riadenie a reporting,
• optimalizácia daní „zabíja” prehľad o reálnych výsledkoch, čo sťažuje riadenie, ale napr. aj získavanie potrebného úveru,
• nesprávna štruktúra účtov a triedenie nákladov, chýbajúce delenie na logicky vytvorené nákladové strediská, ktoré kopírujú prirodzenú štruktúru biznisu,
• dáta sú roztrúsené v exceloch a pomocných evidenciách,
• chýba „jedna verzia pravdy“,
• neexistuje dátový štandard a kontrola kvality a konzistentnosti dát.

Riešenie

7. Slabé plánovanie, vyhodnocovanie skutočnosti a forecasting

Mnohé firmy síce majú ročný rozpočet, ale:

• nevznikne načas,
• nevychádza z reálnych dát,
• neaktualizuje sa počas roka,
• nie je doplnený o scenáre,
• často neslúži ako riadiaci nástroj.

Ročný rozpočet, ktorý sa počas roka neaktualizuje a nevyhodnocuje, je neaktuálny a riadeniu skôr škodí ako pomáha.

Svet sa mení rýchlejšie, než stihnete dopísať excel. Preto je potrebné rolling forecastovanie - priebežná aktualizácia plánu podľa reality.

Príklad z praxe

Moderné finančné riadenie stojí na kvalitnom plánovaní a vyhodnocovaní skutočnosti:

• realistický, optimistický a stresový scenár,
• pravidelná analýza odchýlok,
• zohľadnenie zmien v maržiach, nákladoch a cash-flow,
• aktualizácia výhľadu do konca roka.

Riešenie

Chyby, ktoré sa dajú opraviť

Sedem najčastejších chýb v riadení financií stojí firmy často tisíce eur mesačne.

Nie preto, že by nerobili svoju prácu dobre.

Ale preto, že nemajú systém, dáta a procesy, ktoré sú nevyhnutné pre riadenie firmy.

Dobrá správa je, že

• všetky tieto chyby sú riešiteľné,
• dajú sa riešiť postupne,
• prvé výsledky sa často dostavia už po jednom mesiaci.

Ak chcete dostať svoje firemné financie pod kontrolu, ozvite sa nám - pomôžeme vám vybudovať finančné riadenie, na ktoré sa budete môcť spoľahnúť.